前言
第一章 證券投資的專業(yè)化基礎
第一節(jié) 投資專業(yè)化和機構(gòu)投資者的興起
一、證券市場快速發(fā)展是專業(yè)化投資分析的基本前提
二、機構(gòu)投資者的興起是專業(yè)化投資分析的市場需求
第二節(jié) 證券投資與投資分析
一、投資行為的內(nèi)涵解析：基于證券分析的視角
二、證券投資分析的三大功能
三、內(nèi)在價值和市場價格
四、證券分析師
第三節(jié) 專業(yè)化證券投資管理方式
一、自上而下和自下而上
二、積極投資和消極投資
三、定性分析和定量分析
第四節(jié) 證券投資分析與管理：風險視角
一、首先應該“徹底的分析”
二、投資的第二要素是應“避免損失”
三、投資的第三要素是關注“適當期望”
本章小結(jié)
本章思考題

第二章 資產(chǎn)組合理論及應用
第一節(jié) 資產(chǎn)收益與風險
一、收益率的度量
二、風險的度量
三、資產(chǎn)組合的收益率與方差
四、投資者風險偏好及其效用函數(shù)
五、風險溢價與超額收益
第二節(jié) 資產(chǎn)組合分散化
一、分散化理論
二、組合分散化的效果
四、均值一方差準則（MVC）
第三節(jié) 資產(chǎn)組合的最優(yōu)化
一、投資組合的風險機會集（ risky opportunity set）
二、不允許無風險借貸時的資產(chǎn)組合最優(yōu)化
三、允許無風險借貸時的資產(chǎn)組合最優(yōu)化
第四節(jié) 資產(chǎn)組合邊界和有效前沿
一、資產(chǎn)組合邊界的確定
二、均值一方差有效前沿的形成
三、均值一方差有效前沿的表達及其求解
四、有效組合邊界在投資管理中的應用
本章小結(jié)
本章思考題

第三章 證券資產(chǎn)定價理論及應用
第四章 EMH、隨機漫步及投資應用
第五章 宏觀經(jīng)濟和行業(yè)分析
第六章 基于價值評估的上市公司財務報表分析
第七章 股票估值模型及應用
第八章 利率期限結(jié)構(gòu)：理論與應用
第九章 期貨與期權(quán)：定價與應用
參考文獻