改革開放40多年來所創(chuàng)造的“中國(guó)奇跡”引起了無(wú)數(shù)中外研究者的廣泛關(guān)注。有的學(xué)者從中國(guó)經(jīng)濟(jì)和政治體制入手企圖探索“中國(guó)奇跡”的根源與內(nèi)在因素，也有學(xué)者從資源稟賦、比較優(yōu)勢(shì)、后發(fā)優(yōu)勢(shì)等角度進(jìn)行挖掘。盡管這些研究各有所長(zhǎng)且極有可能從某一角度把握住了中國(guó)經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展的脈搏，但如果將研究西方發(fā)達(dá)國(guó)家或其他某一國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的方法簡(jiǎn)單地復(fù)制到中國(guó)經(jīng)濟(jì)上，恐怕未必可行，也未必具有多大價(jià)值。因?yàn)椋�中�?guó)的經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展有著不同于其他任何國(guó)家的獨(dú)特之處，并且，作為一個(gè)受益于改革開放的社會(huì)主義國(guó)家，其在探索社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的過程中也有著明顯的中國(guó)特色。從改革開放前，計(jì)劃經(jīng)濟(jì)的重工業(yè)優(yōu)先發(fā)展戰(zhàn)略到數(shù)次成功應(yīng)對(duì)金融危機(jī)，一個(gè)至關(guān)重要的因素一直在中國(guó)經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展過程中起著中流砥柱的作用，這一因素就是國(guó)有資本投資。
　　公有制為主體、多種所有制經(jīng)濟(jì)共同發(fā)展是中國(guó)特色社會(huì)主義的基本經(jīng)濟(jì)制度。深化國(guó)有企業(yè)改革，提高國(guó)有資本運(yùn)營(yíng)效率、增強(qiáng)國(guó)有經(jīng)濟(jì)的活力、控制力、影響力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力，是堅(jiān)持和完善基本經(jīng)濟(jì)制度的根本要求，也是堅(jiān)持和發(fā)展中國(guó)特色社會(huì)主義的必然選擇。國(guó)有經(jīng)濟(jì)是社會(huì)主義全民所有制經(jīng)濟(jì)，是國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的主導(dǎo)力量，國(guó)有企業(yè)是推進(jìn)國(guó)家現(xiàn)代化、保障人民共同利益的重要力量，是黨和國(guó)家事業(yè)發(fā)展的重要物質(zhì)基礎(chǔ)和政治基礎(chǔ)，國(guó)有資本是中國(guó)先進(jìn)生產(chǎn)力、國(guó)家綜合實(shí)力和國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的最重要載體。國(guó)有資本投資在社會(huì)主義現(xiàn)代化建設(shè)的過程中始終發(fā)揮著引領(lǐng)和帶頭的作用。因此，深化國(guó)有企業(yè)改革，做強(qiáng)做優(yōu)做大國(guó)有資本，對(duì)堅(jiān)持和發(fā)展中國(guó)特色社會(huì)主義，實(shí)現(xiàn)“兩個(gè)一百年”奮斗目標(biāo)具有十分重大的意義。
　　中共十八大以來，隨著國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理體制的逐步完善、國(guó)有企業(yè)的戰(zhàn)略性結(jié)構(gòu)調(diào)整和一系列的市場(chǎng)化經(jīng)營(yíng)改革，中國(guó)國(guó)有資本投資布局不斷優(yōu)化，效益明顯提升，對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展發(fā)揮著不可替代的導(dǎo)向作用。中共十九大報(bào)告明確強(qiáng)調(diào)，完善各類國(guó)有資產(chǎn)管理體制，加快國(guó)有經(jīng)濟(jì)布局優(yōu)化、結(jié)構(gòu)調(diào)整、戰(zhàn)略性重組，促進(jìn)國(guó)有資產(chǎn)保值增值，推動(dòng)國(guó)有資本做強(qiáng)做優(yōu)做大，深化國(guó)有企業(yè)改革，培育具有全球競(jìng)爭(zhēng)力的世界一流企業(yè)。國(guó)有資本投資作為中國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)持續(xù)健康發(fā)展的先導(dǎo)和重要保障，是中國(guó)特色社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)的重要支撐，為中國(guó)的穩(wěn)步崛起做出了不可磨滅的歷史功績(jī)。盡管如此，隨著全面深化改革的不斷推進(jìn)和中國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展得越來越好，國(guó)有資本投資效應(yīng)和效率問題仍舊是最敏感、最富爭(zhēng)議性的一項(xiàng)內(nèi)容，且社會(huì)各界有關(guān)國(guó)有資本的爭(zhēng)論呈愈演愈烈之勢(shì)。國(guó)有經(jīng)濟(jì)該如何科學(xué)發(fā)展、國(guó)有企業(yè)該如何深化改革、國(guó)有資本該如何優(yōu)化布局等一系列基本問題是擺在中國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展面前的重要難題，也是必須要正視和積極解決的重大問題。本書正著眼于此，從國(guó)有資本的投資效應(yīng)和效率的雙重視角出發(fā)，通過宏觀、區(qū)域、行業(yè)和企業(yè)等多個(gè)維度來深入揭示國(guó)有資本投資對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和社會(huì)發(fā)展的影響和作用機(jī)理，探析國(guó)有資本投資的效應(yīng)和效率狀況，并以此為優(yōu)化國(guó)有資本投資布局和結(jié)構(gòu)調(diào)整提供理論和實(shí)證方面的證據(jù)支持。
　　本書期望通過分析中國(guó)國(guó)有資本投資對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和非國(guó)有資本投資的動(dòng)態(tài)作用機(jī)理，探析國(guó)有資本投資在縮小收入差距和推動(dòng)創(chuàng)新中的作用，摸清中國(guó)不同地區(qū)、不同行業(yè)以及不同所有制企業(yè)資本投資的效應(yīng)和效率狀況，進(jìn)而細(xì)致研究宏觀、區(qū)域、行業(yè)以及企業(yè)四個(gè)層面上的國(guó)有資本投資與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、非國(guó)有資本投資、收入差距以及技術(shù)創(chuàng)新之間的客觀關(guān)系，并深入揭示現(xiàn)階段國(guó)有資本投資的效率，更加側(cè)重于對(duì)現(xiàn)實(shí)和應(yīng)用問題進(jìn)行研究。具體而言，本書的主要研究目標(biāo)有五個(gè)：其一，系統(tǒng)研究國(guó)有資本投資相關(guān)理論，為指導(dǎo)中國(guó)國(guó)有企業(yè)改革和優(yōu)化國(guó)有資本投資布局夯實(shí)理論基礎(chǔ)。理論支撐是實(shí)證研究的根本和保障，對(duì)國(guó)有資本投資的理論研究也是國(guó)有資本投資效應(yīng)和效率研究的基礎(chǔ)和前提，同時(shí)也是中國(guó)國(guó)有經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要理論依據(jù)。其二，系統(tǒng)梳理中國(guó)國(guó)有經(jīng)濟(jì)改革發(fā)展的歷程和國(guó)有資本投資現(xiàn)狀。研究中國(guó)國(guó)有資本的投資效應(yīng)和效率狀況，必須要分析中國(guó)國(guó)有經(jīng)濟(jì)改革發(fā)展的歷程和國(guó)有資本的現(xiàn)狀，摸清當(dāng)前中國(guó)國(guó)有資本的總體狀況、規(guī)模分布、地區(qū)分布、行業(yè)分布和盈利能力等狀況，這也是進(jìn)一步實(shí)證研究的基石。其三，通過宏觀層面的研究，驗(yàn)證國(guó)有資本投資在中國(guó)特色社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中存在的必要性及價(jià)值所在，并深刻揭示在宏觀經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)、經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)變和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)變化的不同階段上，國(guó)有資本投資對(duì)拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和帶動(dòng)非國(guó)有投資的重要作用及其動(dòng)態(tài)變化特征，分析國(guó)有資本投資的滯后效應(yīng)，考察國(guó)有資本投資在縮小收入差距方面的功能。其四，通過行業(yè)和企業(yè)層面的研究，對(duì)比分析不同所有制資本投資的效率，分析國(guó)有資本投資的研發(fā)溢出效應(yīng)，揭示現(xiàn)階段中國(guó)國(guó)有企業(yè)在不同行業(yè)間的資本運(yùn)營(yíng)效率，為今后中國(guó)國(guó)有資本投資的產(chǎn)業(yè)取向提供指導(dǎo)和實(shí)證依據(jù)。其五，通過區(qū)域?qū)用娴难芯�，刻畫�?guó)有資本投資效應(yīng)的區(qū)域差異，并結(jié)合各個(gè)地區(qū)的要素稟賦狀況、比較優(yōu)勢(shì)以及區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的效率水平，深入揭示國(guó)有經(jīng)濟(jì)區(qū)域布局現(xiàn)狀以及存在的問題，并提出未來國(guó)有資本投資區(qū)域布局的思路。
　　中國(guó)國(guó)有資本投資效應(yīng)和效率狀況是當(dāng)前中國(guó)社會(huì)各界所普遍關(guān)注的問題，本書正是以此為研究對(duì)象，基于國(guó)有資本投資效應(yīng)和效率視角，具體分析宏觀、區(qū)域、行業(yè)以及企業(yè)層面上的國(guó)有資本投資對(duì)經(jīng)濟(jì)社會(huì)的影響和作用機(jī)制以及國(guó)有資本投資的效率狀況，并以此為“如何更好地體現(xiàn)和堅(jiān)持公有制主體地位，如何搞好國(guó)有企業(yè)、發(fā)展壯大國(guó)有經(jīng)濟(jì)”的一系列基本問題的解答提供一些理論和實(shí)證方面的證據(jù)支持。具體來說，本書的重點(diǎn)及主要的創(chuàng)新之處如下：
　�。�1）理論模型的構(gòu)建。理論模型既是理論預(yù)期的檢驗(yàn)，又是實(shí)證研究的基礎(chǔ)，因此如何構(gòu)建一種科學(xué)合理、邏輯嚴(yán)謹(jǐn)且具有較強(qiáng)可操作性的理論模型是本書研究重中之重，也是后續(xù)研究的根基。在實(shí)際的研究過程中，研究組查閱、研究了大量國(guó)內(nèi)外研究文獻(xiàn)，并力爭(zhēng)在此基礎(chǔ)上通過運(yùn)用多種經(jīng)濟(jì)理論和數(shù)理經(jīng)濟(jì)分析方法對(duì)已有研究成果進(jìn)行深化。本書的基本理論模型涵蓋了經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)變化、滯后效應(yīng)、溢出效應(yīng)、市場(chǎng)結(jié)構(gòu)等方面的因素。
　　（2）國(guó)有資本投資分析框架。到目前為止，大多數(shù)關(guān)于國(guó)有資本投資的效應(yīng)和效率的分析更多基于新古典微觀經(jīng)濟(jì)分析框架之中，絕大多數(shù)研究都以西方發(fā)達(dá)國(guó)家國(guó)有資本的功能和作用標(biāo)準(zhǔn)來評(píng)判中國(guó)國(guó)有資本，并對(duì)其提出問題和疑義。本書認(rèn)為，中國(guó)國(guó)有資本投資可能會(huì)存在問題，但不能以西方發(fā)達(dá)國(guó)家的價(jià)值觀來判斷，應(yīng)立足于中國(guó)的發(fā)展實(shí)際進(jìn)行評(píng)估。在研究過程中，本書一方面要考慮中國(guó)國(guó)有資本的特殊性，另一方面將其置于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，通過國(guó)有資本投資效應(yīng)和效率的實(shí)證研究，提出國(guó)有資本在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展方面的作用及存在的主要問題，并根據(jù)相關(guān)問題提出解決的對(duì)策，不僅要分析國(guó)有資本投資的微觀經(jīng)濟(jì)效率，更要注重其產(chǎn)生的宏觀效應(yīng)。我們?cè)趯?duì)待國(guó)有資本投資的問題上，不妨多一些歷史學(xué)派的思考。
　�。�3）國(guó)有資本投資研究視角。本書重新審視了宏觀視角下國(guó)有資本對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用機(jī)制，同時(shí)將研究視角擴(kuò)展至區(qū)域、行業(yè)和企業(yè)層面，豐富了國(guó)有資本投資效應(yīng)和效率的研究維度。從已有的研究成果來看，大部分的研究都是從國(guó)有資本的微觀經(jīng)濟(jì)效應(yīng)出發(fā)，將其視為一般資本，并未充分考慮其特殊屬性，而本書的研究將不但考慮國(guó)有資本投資的經(jīng)濟(jì)效應(yīng)，而且還將考慮其社會(huì)效應(yīng)，使得對(duì)國(guó)有資本投資的研究更加全面和合理，拓寬了國(guó)有資本投資的研究范疇。
　　另外，在研究方法方面，本書創(chuàng)造性地把經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)、經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)變、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整、行業(yè)所處發(fā)展階段等能夠反映動(dòng)態(tài)、階段變化的因素納入理論分析和實(shí)證研究體系之中。在實(shí)際研究中考慮這些動(dòng)態(tài)變化因素，不但可以清晰地看到國(guó)有資本投資效應(yīng)的動(dòng)態(tài)演變和階段性變化特征，而且這樣的分析思路和方法也將更加準(zhǔn)確地揭示國(guó)有資本的投資效應(yīng)和效率狀況、更加真實(shí)地反映中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的實(shí)際情況。此外，在理論分析時(shí)，本書將不僅僅局限于對(duì)經(jīng)濟(jì)理論的邏輯推導(dǎo)和演繹，還將大膽嘗試使用現(xiàn)代復(fù)雜數(shù)理分析手段建立更加科學(xué)的數(shù)理模型。在實(shí)證研究中，本書也將嘗試使用更加科學(xué)合理的計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型，以期更加準(zhǔn)確、真實(shí)地揭示國(guó)有資本投資效應(yīng)和效率的現(xiàn)實(shí)。