目錄
篇 導(dǎo)論
章 證券市場(chǎng)與證券交易 3
節(jié) 證券市場(chǎng)概述 3
第二節(jié) 發(fā)行市場(chǎng)與交易市場(chǎng) 8
第三節(jié) 證券交易 13
第二章 市場(chǎng)主體與投資工具 25
節(jié) 投資主體 25
第二節(jié) 證券市場(chǎng)的其他主體 32
第三節(jié) 證券投資工具 43
第二篇 資產(chǎn)組合理論與應(yīng)用
第三章 風(fēng)險(xiǎn)、收益與投資者效用 63
節(jié) 單一資產(chǎn)收益與風(fēng)險(xiǎn)的衡量 63
第二節(jié) 組合資產(chǎn)的收益和風(fēng)險(xiǎn)衡量 77
第三節(jié) 效用價(jià)值與投資者的風(fēng)險(xiǎn)偏好 87
第四章 資產(chǎn)組合理論 95
節(jié) 資產(chǎn)組合理論概述 95
第二節(jié) 馬科維茨模型 102
第三節(jié) 資產(chǎn)組合的確定 108
第四節(jié) 指數(shù)模型 117
第五章 資產(chǎn)組合的績(jī)效評(píng)價(jià) 131
節(jié) 投資績(jī)效評(píng)估：業(yè)績(jī)指數(shù)方法 131
第二節(jié) 投資績(jī)效評(píng)估：其他方法 139
第三節(jié) 投資業(yè)績(jī)的分解 141
第三篇 資本市場(chǎng)均衡理論與應(yīng)用
第六章 資本資產(chǎn)定價(jià)模型 156
節(jié) 模型的含義與假設(shè) 156
第二節(jié) 模型的內(nèi)容 157
第三節(jié) 資本資產(chǎn)定價(jià)模型的應(yīng)用與評(píng)價(jià) 163
第四節(jié) 對(duì)資本資產(chǎn)定價(jià)模型的擴(kuò)展 167
第七章 因素模型與套利定價(jià)理論 177
節(jié) 因素模型 177
第二節(jié) 套利定價(jià)理論 183
第八章 有效市場(chǎng)假說(shuō) 192
節(jié) 有效市場(chǎng)假說(shuō)的相關(guān)介紹 192
第二節(jié) 有效市場(chǎng)假說(shuō)的實(shí)證研究 196
第三節(jié) 有效市場(chǎng)假說(shuō)與股票分析 201
第九章 行為金融理論 206
節(jié) 對(duì)市場(chǎng)異象的解釋與分歧 207
第二節(jié) 行為金融學(xué)及其基本理論 210
第三節(jié) 投資者的行為偏差 215
第四節(jié) 行為投資學(xué) 225
第四篇 固定收益證券估值和投資管理
第十章 債券估值 234
節(jié) 有關(guān)債券及其定價(jià)的基礎(chǔ)概念 234
第二節(jié) 債券定價(jià)及其影響因素 238
第三節(jié) 債券收益率 243
第十一章 利率期限結(jié)構(gòu)與債券投資管理 251
節(jié) 利率期限結(jié)構(gòu)理論 251
第二節(jié) 固定收益證券組合的管理：消極策略 256
第三節(jié) 固定收益證券組合管理的積極策略和混合策略 262
第五篇 投資分析與股票估值
第十二章 股票投資的基本面分析 268
節(jié) 基本面分析概述 268
第二節(jié) 宏觀經(jīng)濟(jì)分析 269
第三節(jié) 行業(yè)分析 272
第四節(jié) 公司分析 278
第十三章 股票價(jià)格與估值 286
節(jié) 股票價(jià)格 286
第二節(jié) 現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型：股利貼現(xiàn)模型 294
第三節(jié) 股利貼現(xiàn)模型的應(yīng)用 301
第四節(jié) 自由現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型 304
第五節(jié) 比率分析 309
第六篇 衍生證券分析
第十四章 遠(yuǎn)期合約與期貨 318
節(jié) 遠(yuǎn)期合約 318
第二節(jié) 期貨合約 323
第三節(jié) 期貨合約定價(jià)模型 328
第十五章 期權(quán) 333
節(jié) 期權(quán)的基礎(chǔ)知識(shí) 333
第二節(jié) 期權(quán)多頭與空頭的損益 338
第三節(jié) 期權(quán)的投資策略 343
第四節(jié) 期權(quán)定價(jià)理論Ⅰ：二項(xiàng)式期權(quán)定價(jià)模型 346
第五節(jié) 期權(quán)定價(jià)理論Ⅱ：Black-Scholes期權(quán)定價(jià)模型 350
參考文獻(xiàn) 356